前有多家银行发布公告，存量房贷在本月25日迎来下调，除贷款在北京、上海、深圳等地区且为二套房贷款的情形外，其他符合条件的房贷利率都将调整为不低于LPR-30 BP；后有央行宣布，LPR迎来年内的第三次也是最大一次幅度的调整，1年期降至3.1%，5年期以上降至3.6%。虽然每一条消息看上去都很重磅很重要，但仍有不少小伙伴疑惑：这LPR到底是个啥？它和房贷有什么关系？LPR下调，我们普通老百姓到底会不会因此受到影响？ 

什么是LPR？

所谓的LPR，是Loan Prime Rate三个英文单词的首字母缩写，翻译过来就是贷款市场报价利率。指的是具有代表性的金融机构，根据自己对其最优质客户执行的贷款利率，按公开市场操作利率加点形成的方式报价，并由中国人民银行授权全国银行间同业拆借中心，计算并公布的基础性贷款参考利率。

单看这段名词解释，相信也是比较难理解LPR到底指的是个什么利率，但简单点来说，LPR是18家LPR报价银行成员（工商银行、农业银行、中国银行、建设银行、交通银行、邮储银行、招商银行、兴业银行、浦发银行、民生银行、南京银行、台州银行、上海农商银行、广东顺德农商行、深圳前海微众银行、浙江网商银行、花旗中国、渣打中国）共同报价，去掉一个最高值和一个最低值，再取平均值得出的数值。也就是说，LPR并不是个凭空捏造的数字，而是根据共同报价再平均后计算得出的。

接下来重点来了，央行将LPR利率作为银行贷款利率的参考。也就是说，各个银行在提供贷款服务时，贷款利率就是在LPR这一贷款定价基准利率的基础上，加上一定的浮动比例或点数形成的。因此可以说，LPR与我们普通老百姓、企业平时所接触到的各种商业贷款利率都是有所挂钩的。

如上述央视新闻中所展现的那样，我国现行的LPR分为1年期和5年期以上两个品种：1年期LPR适用于期限五年以内的贷款，例如个人的短期消费贷、经营性贷款等；而5年期以上LPR就适用于5年以上的长期贷款，最典型的例子就是我们的个人住房贷款。所以，5年期以上LPR的调整，对我们的房贷利率可以说有着直接的影响。

有意思的是，由于贷款利率就是在LPR的基础上，加上一定的比例或点数形成的，所以甚至就连“高利贷”的利率都是和LPR息息相关的。根据法律规定，超过一年期LPR4倍的贷款利率可以认定构成高利贷。

但需要特别注意的是，我们的住房公积金贷款利率与LPR没有任何关系。公积金贷款执行的是央行调整、发布的个人住房公积金贷款基准利率，不受LPR变化的影响。也就是说，LPR的调整只会影响到我们的商贷利率，并不会影响到我们的公积金贷款利率；反之，若公积金贷款利率有所调整，商贷利率并不一定会有所变化。

这次下调到底调了多少？

由于LPR与商贷利率有不可分割的关系，所以，LPR的下调通常被视为减轻居民财务负担，降低企业和个人借贷成本，推动经济持续回升向好的手段。

那么在了解了LPR的基本定义以及与贷款利率的关系后，最重要的问题来了：在这波与LPR相关的“组合拳”连发后，存量房贷利率到底降了多少？

首先，5年期以上的LPR降到了3.6%，符合条件的房贷利率将调整为不低于LPR- 30BP。这里又出现了个新的缩写：BP。

BP，意为Basis Point，中文翻译为基点，1BP=0.01%,通常用于度量利率、汇率、股票价格等的微小变化。LPR-30BP就相当于3.6%-0.3%=3.3%，也就是说，在这次调整后，存量房贷利率将调整为不低于3.3%。

LPR下调一定是好事吗？

显然，不管是对于存量房贷的持有者，还是对于首次置业的人群来说，LPR的下调无疑具有积极意义，可以让购房者享受到更低、更优惠的商贷利率，每月的月供也会有所下降。

然而，在降低了LPR后，为避免衡量银行盈利能力重要指标之一的存贷利差（贷款利息-存款利息）收窄，部分银行或会倾向于下调存款类产品的利率，如定期存款、大额存单、结构性存款等等。

10月18日，包括工行、农行、中行、建行、交行、邮政储蓄银行等多家银行发布公告，下调人民币存款挂牌利率。其中活期存款利率下调5个基点，从0.15%调整为0.1%；三个月、六个月、一年、两年、三年和5年定期存款利率均下调25个基点。调整后，一年定期存款利率为1.1%。10月21日，大部分商业银行也跟进下调了人民币存款挂牌利率。