亚洲时代控股有限公司（以下简称“该公司”）（纳斯达克股票代码：ATIF）为一家为亚洲中小企业提供金融咨询服务的公司，今日宣布该公司已与越众集团（以下简称“越众”）的股东（“卖方”）签订了（i）债务转换和购股协议，以及（ii）股份交换协议，来收购越众的股份。越众是一家专注于多媒体广告，活动策划和执行，影视节目制作和电影院运营的私营公司。越众还是中国东北三省（黑龙江，吉林和辽宁）最大的院线广告运营商。根据债务转换及购股协议及股份交换协议的交易（“收购”）完成后，亚洲时代将为越众的控股股东，持有越众已发行股份总数约51.2%。

2020年1月14日，亚洲时代向越众及其子公司越众传媒提供了一笔950,000美元的贷款（“贷款”）。前海亚洲时代（深圳）国际金融服务有限公司（“前海亚洲时代”）是亚洲时代的子公司通过VIE控股公司，根据越众与前海亚洲时代之间的咨询协议（“咨询协议”），越众同意向前海亚洲时代支付1,500,000美元的咨询费，其中901,000美元仍未支付（“未付咨询费”）。由于贷款和未付的咨询费，越众直接或间接欠款项总额为1,851,000美元（“债务”）。 根据债务转换和购股协议，亚洲时代同认购越众发行的3,934,029股的新股以（i）抵消偿还贷款和咨询协议项下的债务，以及（ii）置换亚洲时代增发的2,800,000股股份。

为使亚洲时代将债务转换为越众的股份，卖方与亚洲时代签订了股票交换协议，根据该协议，亚洲时代将发行7,140,002股新股，以换取卖方持有的6,283,001股越众已发行股份。

完成债务转换和购股协议的条件以及当事方要求是股份交换协议中的股票交换与债务转换和购股协议的成交基本同时进行。 收购完成后，亚洲时代将持有越众51.2%的已发行股份，而越众将成为亚洲时代的控股子公司。越众2019财年的收入达到11,679,690美元，其中90%来自广告相关业务， 其余收入来自电影相关业务。

越众集团董事长姜涛先生评论说：“我们热衷与亚洲时代的合作，以继续加速越众的发展并开始快速扩展新篇章。越众可以从亚洲时代的行业洞察力和资源中受益，我们相信此次收购将实现双赢。”

亚洲时代首席执行官兼董事刘军先生评论说：“本次交易代表了我们与越众敬业团队组成的合作伙伴关系，越众团队成功地发展了多媒体广告，活动策划和电影映前广告网络业务并在业内树立强大的品牌影响力。亚洲时代将增强我们的能力以满足日益增长的多媒体市场需求并多样化我们的产品组合。这笔交易将是亚洲时代迄今为止最大的一笔收购，有望直接为收入和收益做出有意义的贡献。收购完成后，我们将看到公司更多的增长点，公司将受益于收入来源的多元化。尽管全世界都在与2019冠状病毒作战，但我们认为这是收购越众的股份以扩展我们与广告相关业务的好机会。我们认为此次收购成本低且具有成本效益，并且符合公司及其股东的最佳利益。我们进一步相信，此次收购将提高公司的竞争力，并在中国经济和世界经济从2019冠状病毒冲击中恢复后，使公司在收入方面具有较高的增长潜力。”